阿布達比全球市場出擊：阿聯酋能否成為世界加密之都？

阿布達比全球市場（ADGM）持續努力將阿聯酋定位為全球加密貨幣和區塊鏈之都。該地區的監管明確性、簡化流程和作為全球金融中心的戰略地位促成了其成功。

BeInCrypto 與 ADGM 的 DLT 基金會負責人 Dmitry Fedotov 交談，以了解其友好的區塊鏈監管如何吸引加密巨頭在阿布達比設立辦公室。

ADGM 加速區塊鏈採用

過去幾年，阿聯酋在區塊鏈和 Web3 採用方面成為全球領導者，創造了有利於創新和增長的環境。位於阿布達比 Al Maryah 島的 ADGM，因其友好的區塊鏈監管框架而受到特別認可。

ADGM 於 2013 年由聯邦法令成立。它作為城市的金融中心運作，並遵循獨立的法律和監管框架。其對 Web3 創新的方法吸引了行業中的主要參與者。

Fedotov 向 BeInCrypto 表示：「ADGM 通過採取這些創新步驟定位自己為全球領導者，激勵其他司法管轄區採用重新定義治理和參與新興技術的前瞻性解決方案。」

整體而言，阿聯酋的加密採用激增，越來越多的企業和用戶採用數字資產進行交易和投資。

根據 Statista 的數據，到 2025 年，該國參與加密市場的用戶數量將達到 378 萬。因此，預計今年的收入率將保持高位。

同時，全球領先的區塊鏈實體 Aptos 基金會上個月宣布在 ADGM 開設新辦公室。

這一戰略舉措旨在推動區域合作，加速區塊鏈採用，擴展 Aptos 生態系統。這也強化了阿聯酋作為區塊鏈和 Web3 創新中心的地位。

Fedotov 說：「與行業領導者的合作增強了我們生態系統的可信度，而簡化的許可流程使 ADGM 在其他金融中心中脫穎而出。這些措施創造了增長機會和監管明確性的獨特平衡。」

除了 Aptos 之外，Chainlink Labs、TON 和 Polygon Labs 已在 ADGM 建立了存在，以加速中東地區的採用。

然而，任何加密實體要在 ADGM 追求商業活動，必須先經過一系列評估，以確定其是否有資格運營。

ADGM 虛擬資產活動監管

多年來，阿聯酋為加密行業建立了顯著的監管清晰度。在該地區提供虛擬資產服務之前，實體必須先從 ADGM 的金融服務監管局（FSRA）獲得運營許可。

FSRA 將虛擬資產定義為「一種可以數字交易的價值數字表示，並作為交換媒介、計量單位或價值儲存，但在任何司法管轄區都不具有法定貨幣地位。」

虛擬資產不需要第三方創建或互動。因此，它們為全球監管機構帶來了一系列獨特挑戰。

為此，FSRA 考慮 7 個關鍵因素來確定虛擬資產是否符合這些要求。這些因素包括資產成熟度、安全性、可追溯性和監控、交易所連接性、分佈式賬本類型、創新和效率以及實際應用。

更具體地說，FSRA 評估是否有足夠的客戶需求，並監控是否有控制措施來管理其波動性，以及資產是否能夠承受或應對其特定風險和漏洞。

申請者還需要證明這些虛擬資產是否有助於解決基本問題。例子包括滿足未滿足的市場需求，並確定它們是否具有現實世界的可量化功能。

Fedotov 表示：「這種開創精神確保 ADGM 始終處於塑造監管機構應對不斷變化的監管需求的前沿。」

Tether 的 USDT 是首批獲得批准的公司之一，由阿布達比的 FSRA 批准在 ADGM 作為接受的虛擬資產運營。該批准反映了對該地區監管標準的合規性，為 USDT 納入持牌金融服務鋪平了道路。

然而，虛擬資產框架並不是 ADGM 為確保監管合規而實施的唯一框架。

ADGM 的 DLT 框架

在 2023 年，ADGM 建立了一個框架，以制定區塊鏈基礎、去中心化自治組織（DAOs）和其他 Web3 實體的全球標準。

被稱為分佈式賬本技術（DLT）基礎框架，這項立法允許發行代幣，並使實體能夠採用多樣化的代幣治理策略。

Fedotov 表示：「ADGM 在一個高度受尊敬的司法管轄區提供監管明確性，基於直接應用英國普通法，並支持創新環境。」

在獲得批准之前，DLT 基金會必須確保遵守阿聯酋、阿布達比酋長國和 ADGM 所制定的所有適用法律、要求、規則和法規。

想在 ADGM 註冊 DLT 基金會，申請人必須提供由所有創始人簽署的書面章程，並簽署合規聲明。申請人還必須支付一系列初始註冊費用，並提供白皮書和代幣經濟學文件的副本。

DLT 基金會必須始終在 ADGM 擁有註冊辦公室。他們還需要證明在阿聯酋擁有充足的資源、經驗和人員。

Fedotov 補充道：「像 DLT 基金會框架這樣的舉措，為基於區塊鏈的組織提供發行實用代幣的機會，並應用智能合約於去中心化治理模型，」

上個月，ADGM 將 TON 註冊為 DLT 基金會，這使去中心化組織的運營和治理支持更加順暢。

TON 旨在推動其區塊鏈在中東的採用。ADGM 的綜合監管框架為區塊鏈提供支持環境，通過其 DLT 基金會實現這一目標。

創新與消費者保護的平衡

為保持其 DLT 基金會地位，TON 區塊鏈需要持續遵守一系列特別為保障消費者安全而制定的法規。

Fedotov 告訴 BeInCrypto：「ADGM 的 DLT/區塊鏈框架與全球標準緊密對接，重點關注打擊金融犯罪、確保用戶保護和促進市場完整性等關鍵領域。」

該框架披露，在授予註冊許可證之前，實體必須提供證據，證明其遵守反洗錢、反賄賂、制裁、出口管制、消費者和數據保護以及網絡犯罪預防相關法律。

DLT 基金會還必須至少每年進行一次數據保護和安全系統的特定安全審計。審計結果的副本必須在完成後兩週內提交給註冊機構。

與 DLT 基金會框架類似，虛擬資產框架要求同樣的嚴謹性以確保用戶保護。

根據立法：「鑑於虛擬資產作為金融交易媒介的使用增加，及其通過虛擬資產和衍生品交易所及中介與主流金融系統的連接，存在影響金融部門穩定性的傳染風險增加的潛力。」

因此，FSRA 在虛擬資產框架中指出，申請者必須減少與反洗錢（AML）、消費者保護、技術治理、「交易所類型」活動和託管相關的風險。

申請者還需遵守 FSRA 的 AML 規則，並對虛擬資產錢包、私鑰、風險管理和系統恢復設置控制措施。

與金融行動特別工作組合作

ADGM 和構成阿聯酋的不同司法管轄區也與金融行動特別工作組（FATF）合作，制定其監管框架。這個政府間組織是全球反洗錢的監督機構。

Fedotov 表示：「通過與領先的區塊鏈安全公司合作，ADGM 整合了國際最佳實踐。與全球監管機構的合作，以及採納金融行動特別工作組（FATF）發布的建議，有助於為行業建立基準。」

在 2 月，FATF 宣布阿聯酋已從其需加強盡職調查或增加監控的司法管轄區名單中移除。

此舉承認了阿聯酋在解決 FATF 關於反洗錢和反恐融資措施的問題上取得的重大進展。

「ADGM 通過一種基於原則的方法實現這種平衡，建立了強大的安全和治理標準，同時賦予公司創新的靈活性。」Fedotov 補充道。

雖然 ADGM 歡迎數字資產領域的負責任創新，但並不打算成為不真誠遵守監管的實體的避風港。

例如，在 2023 年 10 月，ADGM 的 FSRA 對持牌貨幣服務提供商 Pyypl 處以 48.6 萬美元罰款，因其未充分遵守 AML 要求。

此外，除了包容但負責任的框架外，ADGM 還開發了其他開創性舉措，優先考慮創新的前瞻性方法。

前沿領域的創新舉措

ADGM 吸引 Web3 開發者的部分原因是其積極的創新方法。

Fedotov 表示：「ADGM 的舉措反映了其勇氣和願意成為首個探索未知領域的領導者。」

多年來，ADGM 推出了多個試點計劃，反映了這一動機。

「『元宇宙中的調解』是一個典範，展示了在虛擬環境中解決爭端的突破性方法，並突顯了 ADGM 適應快速變化的數字環境的能力。」他補充道。

在 2022 年 11 月，ADGM 仲裁中心推出了元宇宙調解計劃。這個試點項目利用 Web3 技術創建一個虛擬環境，模擬實體 ADGM 仲裁中心。

這種沉浸式體驗可通過桌面或移動設備訪問，旨在增強參與者的互動性並改善調解過程。

自那時起，ADGM 已擴大其努力範圍。

Fedotov 告訴 BeInCrypto：「我們正在密切研究量子計算、人工智慧、自主運輸、機器人技術和太空技術等領域的進展，以確保我們的法規支持這些尖端領域的創新。」

這些努力已經開始顯現，吸引了更多人參與 ADGM 的加密市場以及整個阿聯酋。

根據 Statista 的數據，該國的滲透率將在 2025 年達到 39.13。這一計算基於關鍵市場指標，如 GDP、消費者支出、人口、互聯網滲透率、智能手機滲透率、信用卡滲透率和網上銀行滲透率。

上個月，Hedera 生態系統的 Hashgraph 集團宣布已從 ADGM 獲得基金管理許可。

獲得新許可後，這家瑞士的技術和投資公司宣布推出一個 1 億美元的全球風險基金。資金將用於支持利用人工智慧、區塊鏈/DLT、機器人技術和量子計算的有潛力的初創企業和公司。

然而，這種前瞻性的方法不僅限於 ADGM。阿聯酋的其他城市也在走類似的道路。

ADGM 反映阿聯酋 Web3 創新策略

總體而言，阿聯酋的加密和區塊鏈發展令人驚訝。該國一直在尋求為其他全球市場樹立新標杆。

上週，迪拜宣布計劃在 2027 年建造一座 17 層的加密大廈，這反映了該市支持區塊鏈和 Web3 部門增長的承諾。這一計劃將為區塊鏈和數字資產公司提供 15 萬平方英尺的可租賃空間。

根據當地報導，加密大廈本身將整合區塊鏈技術，實現鏈上投票、共享資源管理和基於智能合約的操作，以自動化官僚流程。

大廈將提供 9 層辦公空間給加密公司，並分配 3 層給孵化器、風險投資公司和投資集團。還將有 1 層專門用於人工智慧計劃。

Fedotov 表示：「這種前瞻性的方法確保 ADGM 保持安全、適應性強且創新友好的中心。」

憑藉其支持性的政策和不斷壯大的區塊鏈先驅社群，ADGM 成為全球區塊鏈創新領導者的願景似乎指日可待。